会计中级实务公式

（P/A,5%,5）和(P/S,5%,5)可以直接通过相应系数表查出相应的数值。

（P/A,5%,5）是年金现值系数表达式，表示普通年金A、利率为5%，经过5期的年金现值。年金现值通常为每年投资收益的现值总和，它是一定时间内每期期末收付款项的复利现值之和。

（P/S,5%,5）复利现值系数表达式，表示利率为5%，计息期为5期的复利现值系数。复利现值系数年金系数就是把以后各年相等的金额折成现值之和。就是N个复利现值之和。

扩展资料

普通年金现值的应用

P＝A×（P/A，i，n），其中，P代表现值，A代表年金，i代表利率，n代表计算计息的期数。最简单直接的理解是每年年末存入银行一笔钱（年金A），连续存10年，则到期后这笔钱在现在的价值是多少（现值P）。

注意，这里的i同上一期提到的复利现值的利率i相同，为计息周期利息，一般为年利率，n为计息期期数，一般单位为年，也可以为季度（此时计息周期利率i＝年利率/4）、月（此时计息周期利率i＝年利率/12）、周（此时计息周期利率i＝年利率/52）、天（此时计息周期利率i＝年利率/365）。

参考资料来源：百度百科-复利现值系数

单期资产的收益率=利息(股息)收益率+资本利得收益率

方差=∑(随机结果-期望值)2×概率(P26)

标准方差=方差的开平方(期望值相同，越大风险大)

标准离差率=标准离差/期望值(期望值不同，越大风险大)

必要收益率=无风险收益率+风险收益率风险收益率=风险价值系数(b)×标准离差率(V)

必要收益率=无风险收益率+b×V=无风险收益率+β×(组合收益率-无风险收益率)其中：(组合收益率-无风险收益率)=市场风险溢酬，即斜率

P-现值、F-终值、A-年金

单利现值P=F/(1+n×i)‖单利终值F=P×(1+n×i)‖二者互为倒数

复利现值P=F/(1+i)n =F(P/F，i，n)――求什么就把什么写在前面

复利终值F=P(1+i)n=P(F/P，i，n)

年金终值F=A(F/A，i，n)――偿债基金的倒数

偿债基金A= F(A/F，i，n)

年金现值P=A(P/A，i，n)――资本回收额的倒数

资本回收额A= P(A/P，i，n)

即付年金终值F=A〔(F/A，i，n+1)-1〕――年金终值期数+1系数-1

即付年金现值P=A〔(P/A，i，n-1)+1〕――年金现值期数-1系数+

递延年金终值F= A(F/A，i，n)――n表示A的个数

递延年金现值P=A(P/A，i，n)×(P/F，i，m)先后面的年金现再前面的复利现

永续年金P=A/i

内插法瑁老师口诀：反向变动的情况比较多

同向变动：i=最小比+(中-小)/(大-小)(最大比-最小比)

反向变动：i=最小比+(大-中)/(大-小)(最大比-最小比)

实际利率=(1+名义/次数)次数-1

你再好好看一遍那个成本费用的组成是由当期支付的现金与还未支付期权的负债，该部分负债已经扣除实际支付的影响，假如今年没人行权那么09年的负债将=（200-45)*100*18,再理解下 对于公允价变动，09年确定的成本费用已经考虑了公允价的变动了，我们可以从公式看出，09的费用=09负债-以前已确认费用，而09的负债是由未来应支付期权份数*当前公允价，以前已确认费用也是这样，也就是说，09年以前包括09年的费用都已包括了公允价变动的影响。至于10年，我们可以这样看，假如09年末所有人都行权，那么公司将不会继续确认负债，但实际上还有少部分人未行权，即当前确认的负债还没还清，但是这个负债的支付是已实际支付时的股价确定的，如果未来支付日股价与09年末股价有差异，那么实际上这部分差异就是公允价变动损益。如果还不理解，那么久将这个负债看成是外币负债，将公允价变动损益看成是汇兑损益，这样应该对你的理解有帮助吧

《财务管理》公式总结：第1章

1、单期资产的收益率=利息(股息)收益率+资本利得收益率

2、方差=∑(随机结果-期望值)2×概率(P26)

3、标准方差=方差的开平方(期望值相同，越大风险大)

4、标准离差率=标准离差/期望值(期望值不同，越大风险大)

5、协方差=相关系数×两个方案投资收益率的标准差

6、β=某项资产收益率与市场组合收益率的相关系数×该项资产收益率标准差÷市场组合收益率标准差(P34)

7、必要收益率=无风险收益率+风险收益率

8、风险收益率=风险价值系数(b)×标准离差率(V)

9、必要收益率=无风险收益率+b×V

=无风险收益率+β×(组合收益率-无风险收益率)

【其中：(组合收益率-无风险收益率)=市场风险溢酬，即斜率】

《财务管理》公式总结：第2章(P-现值、F-终值、A-年金)

10、单利现值P=F/(1+n×i)‖单利终值F=P×(1+n×i)‖二者互为倒数

11、复利现值P=F/(1+i)n =F(P/F，i，n)――求什么就把什么写在前面

12、复利终值F=P(1+i)n =P(F/P，i，n)

13、年金终值F=A(F/A，i，n)――偿债基金的倒数

偿债基金A= F(A/F，i，n)

14、年金现值P=A(P/A，i，n)――资本回收额的倒数

资本回收额A= P(A/P，i，n)

15、即付年金终值F=A〔(F/A，i，n+1)-1〕――年金终值期数+1系数-1

16、即付年金现值P=A〔(P/A，i，n-1)+1〕――年金现值期数-1系数+

17、递延年金终值F= A(F/A，i，n)――n表示A的个数

18、递延年金现值P=A(P/A，i，n)×(P/F，i，m)先后面的年金现再前面的复利现

19、永续年金P=A/i

20、内插法瑁老师口诀：反向变动的`情况比较多

同向变动：i=最小比+(中-小)/(大-小)(最大比-最小比)

反向变动：i=最小比+(大-中)/(大-小)(最大比-最小比)

21、实际利率=(1+名义/次数)次数-1

股票计算：

22、本期收益率=年现金股利/本期股票价格

23、不超过一年持有期收益率=(买卖价差+持有期分得现金股利)/买入价

(持有期年均收益率=持有期收益率/持有年限)

24、超过一年=各年复利现值相加(运用内插法)

25、固定模型股票价值=股息/报酬率――永续年金

26、股利固定增长价值=第一年股利/(报酬率-增长率)

债券计算：

27、债券估价=每年利息的年金现值+面值的复利现值

28、到期一次还本=面值单利本利和的复利现值

29、零利率=面值的复利现值

30、本期收益率=年利息/买入价

31、不超过持有期收益率=(持有期间利息收入+买卖价差)/买入价

(持有期年均收益率=持有期收益率/持有年限(按360天/年)

32、超过一年到期一次还本付息=√(到期额或卖出价/买入价)(开持有期次方)

33、超过一年每年末付息=持有期年利息的年金现值+面值的复利现值

(与债券估价公式一样，这里求的是i，用内插法)